[실적 기록] ASML 2024년 1분기 실적 분석 - 올해는 실적이 지지부진할 듯....

ASML 2024년 1분기 실적 분석

 

안녕하세요~

이번 글에서는 ASML의 2024년 1분기 실적을 정리해보고자 합니다.

 

4월 17일 장전에 ASML의 실적이 발표되었습니다.

실적이 발표된 후에 ASML의 주가는 7% 정도 하락을 했습니다.

즉 실적에 많은 사람들이 실망을 했다는 것입니다...

 

대체 어떻게 실적이 나왔길래 사람들이 실망을 했는지!

ASML의 2024년 1분기 실적을 정리해 보도록 하겠습니다.

 

👉 ASML 2024년 1분기 실적 요약

 

✔ 매출: 53억 유로(YoY -22%)

 

✔ 영업이익: 14억 유로(YoY -36%)

 

✔ 순이익: 12억 유로(YoY -38%)

 

✔ 총 마진: 51.0%

 

✔ EPS: 3.11유로(YoY -38%)

 

✔ 순 예약: 36억 유로(지난 분기 대비 56억 유로 하락)

 

이번 분기에 ASML은 매출, 이익, 예약 모두 하락을 해버렸습니다.

잘 성장하던 ASML이 이렇게 좋지 못한 성적을 보이다니 정말 아쉽습니다.

특히 순 예약이 이렇게 줄어들은 것에 대한 실망감이 제일 크지 않을까 생각합니다.

 

이에 대해 ASML에서는 2023년 4분기와 올해 1분기 예약 수주를 합치면 거의 130억 유로에 달한다라고 답했습니다.

예전 2022년 투자자의 날에서 ASML은 2025년 수익에 대한 시나리오를 발표했었습니다.

그때 2025년에는 순매출을 약 300~400억 정도를 예상했었고, 그 중간값인 350억 유로를 도달하려면 앞으로 분기마다 40억 유로가 조금 넘는 금액이 필요하다고 말했습니다.

즉 이번 분기에 나온 36억 유로는 그리 낮은 수치가 아니며 우리가 말한 시나리오에 부합하게 움직이고 있음을 시사한 것입니다.

그렇긴 해도 지난 분기 90억 유로에서 36억 유로로 확 줄어들으니 당연히 투자자들은 실망할 수밖에 없지 않을까 생각합니다😂

 

ASML 2024년 1분기 지역별 매출

 

ASML의 매출 비중을 보면 중국 매출 비중이 다시 크게 늘은 것을 알 수 있습니다.(39%👉49%)

우리나라 매출 비중은 7%p 가량 줄어들었고 미국 매출도 줄어들었네요.

중국발 매출이 늘어났지만 미중 갈등으로 인해 이는 좋지 못한 모습으로 느껴지네요😂

 

2024년 1분기 장비 판매 대수

 

✔ EUV 11대(QoQ -2대)

✔ ArFi 20대(QoQ -9대)

✔ ArFdry 4대(QoQ -6대)

✔ KrF 25대(QoQ -19대)

✔ I-Line 10대(QoQ -8대)

 

이번 분기에는 정말 ASML의 장비가 잘 팔리지 않았습니다.

특히 DUV 장비들이 좋지 못한 모습을 보여줬네요.

원래 DUV 장비들은 중국 쪽으로 판매를 했었는데 이제 중국에 팔 수 있는 기회가 줄어들고 EUV는 만드는 데 시간이 걸리니 ASML의 매출이 좋지 못할 수밖에 없지 않았나 생각합니다.

 

년도별 총 매출 변화

 

2024년 1분기 매출은 그리 좋지 못했습니다.

이대로 올해가 유지된다면 2023년보다 더 성장하지 못한 해가 되겠네요....

AI 붐으로 인해 반도체 장비에 대한 수요가 많아질 줄 알았는데 예상보다 그러지는 않았나봅니다😥

 

👉 주주환원정책

✔ 자사주 매입에 사용한 돈: 이번 1분기에 약 50만 주를 총 4억 유로에 매입

 

✔ 이번 분기 배당금: 1.75유로의 배당금 지급 예정(지난 배당금 대비 0.3유로 증가)

 

ASML의 주주환원정책 금액 변화

 

ASML의 주주환원정책 금액 그래프를 살펴보면 확실히 ASML은 주주친화적인 기업임을 알 수 있습니다.

꾸준히 주주환원정책에 돈을 사용하고 있으며 그 금액도 키워주고 있습니다.

올해도 배당금을 높여주고 자사주 매입 금액도 높인 것은 투자자들에게 좋은 소식이라 생각합니다.

 

👉 미래 가이던스

 

ASML은 실적 발표 때 미래 가이던스를 제시합니다.

다음 분기 가이던스를 살펴볼까요?

 

✔ 2024년 2분기

* 매출 - 57억~62억 유로

* 매출총이익률 50%~51%

* R&D 비용 약 10억 유로

 

✔ 2024년

* 2023년과 비교하여 총순매출액은 비슷할 것

* 총 마진은 약간 낮을 예정

* 올해는 한 해 동안 모멘텀이 쌓이는 과도기적 해로 보고 있음

* 2025년은 강력한 한 해가 될 것(올해는 기다려달라)

 

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ASML은 이번 분기에 좋지 못한 모습을 보였고, 2024년은 이번 실적처럼 이어질 가능성이 높습니다.

ASML은 2025년을 더 좋게 바라보고 있기에 올해는 ASML이 하락하면 모아가는 해로 생각해야 하지 않나 싶습니다.

 

긴 글 읽어주셔서 감사합니다.

다음 분기에도 실적 정리로 찾아오도록 하겠습니다!