[ETF 소개] 장기 시장금리가 오르면 3배로 상승하는 채권 3배 인버스 ETF! TMV를 소개합니다:)

ETF 소개 - TMV

안녕하세요~!

이번 ETF 소개 주인공은 바로 TMV입니다.

 

이번에 소개하는 TMV는 채권 관련 ETF에요.

예전에 제가 채권 관련 ETF를 소개한 적이 있어요!

바로 SHY, IEF, TLT!

SHY는 단기채권, IEF는 중기채권, TLT는 장기채권에 투자하는 ETF였어요.

 

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이 3개의 ETF는 금리가 오를 때마다 하락하는 채권 ETF인데요!

2022년에 금리가 미친 듯이 오르면서 이 ETF들도 많은 하락을 했지요😥

그래서 투자자들은 이를 헷지하기 위해 채권 인버스 ETF를 찾기 시작했어요!

바로 오늘 소개할 TMV!

 

2022년에 어마어마한 성과를 거뒀던 TMV에 대해서 같이 한번 알아볼까요?

 

TMV 개요

이름	Direxion Daily 20+ Year Treasury Bear 3x Shares
티커	TMV
상장일	2009년 4월 16일
수수료	0.93%
시가총액	$493.95M(한화 약 5000억 원)
추적하는 인덱스	ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index
지수 가중치 방법	Market Value
주가	$136.25

TMV는 Direxion에서 13년간 운용하고 있는 ETF에요.

꽤 오랫동안 운용되고 있는 ETF죠!

 

TMV는 20년 만기 미국 국채의 시장 가치 가중 지수의 -3X 노출을 제공하는 ETF에요.

쉽게 말해서 20년 미국 국채 3배 인버스 ETF!

 

수수료는 0.93%로, 인버스 ETF이기 때문에 높게 형성되어 있어요.

시가총액은 한화로 약 5000억 원 수준이라 큰 편은 아니네요!

 

그렇다면 TMV의 성과를 확인해 볼까요?

TLT와 TMV의 1년 성과 비교

20년 만기 미국 국채 ETF인 TLT와 TMV의 1년 성과를 비교해 보았어요.

성과가 완전 차이가 나는 것 보이시나요?

 

TLT는 1년 동안 무려 30%를 하락했어요.

안전자산인 채권이 이렇게 박살 나니 채권 투자자들이 엄청 놀랐을 것 같네요😥😥

 

이에 비해서 TMV는 1년간 150%의 성과를 보여줬어요.

실로 어마어마한 성과인데요!

 

채권은 금리가 오르면 채권의 가격이 내려가요.

그래서 TLT 같은 채권 ETF는 금리가 오르면 하락하게 되는데요!

이에 인버스를 제공하는 TMV는 오히려 금리가 오르면 상승하게 되는 효과가 있는 거지요!

금리 인상에 대한 완벽한 헷지수단이 되지 않을까 생각돼요.

 

TLT와 TMV의 5년 성과 비교

 

5년 성과를 비교해보면 확실히 TMV의 변동성이 어마어마한 것을 볼 수 있어요.

그래서 TMV는 장기투자가 아닌 금리 인상 시기에 짧게 활용할만한 ETF라는 것!

연준의 스탠스를 보고 금리인상을 할 것 같으면 TMV를 짧게 투자하면 되겠죠?

 

출처 동아일보

 

위처럼 내년 2월 이후에는 금리인상을 멈춘다는 뉴스가 나오고 있어요.

적어도 3~4월에는 금리의 변동성이 줄어들 것이라 생각할 수 있으니 그때는 TMV를 투자하는 것을 보류해야겠죠?

이런 식으로 연준의 스탠스를 보고 TMV를 적절히 투자하면 좋은 성적을 낼 수 있지 않을까 생각합니다!

정리

✔ TMV는 20년 미국 국채 3배 인버스 ETF!

✔ TMV는 금리 인상에 대한 헷지수단이 될 수 있다!

✔ TMV는 절대 장투용이 아니다. 연준의 스탠스를 보며 투자하자!

 

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긴 글 읽어주셔서 감사합니다.

다음에도 ETF 소개로 찾아오도록 하겠습니다:)